Relacje z debiutów

Obligacje Skierniewic zadebiutowały na rynku Catalyst

15 września na rynku Catalyst zadebiutowały obligacje komunalne Miasta Skierniewice, samorządu z województwa łódzkiego. To już 18. tegoroczny debiut jednostki samorządu terytorialnego na tym rynku. Skierniewice, miasto na prawach powiatu, wprowadziło do obrotu osiem serii obligacji o łącznej wartości nominalnej 110 mln zł.

Instrumenty dłużne zostały wyemitowane na podstawie uchwały Rady Miasta z 30 stycznia 2025 roku i obejmują 110 tys. obligacji na okaziciela, każda o wartości nominalnej 1 tys. zł. Obligacje są oprocentowane według stawki WIBOR 6M powiększonej o marżę 0,69%, a ich wykup zaplanowano w latach 2031–2038. Emisja nie została zabezpieczona, a jej celem jest refinansowanie wcześniej wyemitowanych papierów wartościowych.

Papiery oznaczone są skrótami od „SKI1131” do „SKI1138” i są notowane na rynku obligacji Catalyst prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie. Agentem emisji jest PKO BP.

Debiut Miasta Skierniewice jest 23. debiutem na rynku Catalyst w 2025 roku oraz 157. w historii tego rynku. Wśród emitentów Catalyst znajdują się obecnie 64 jednostki samorządu terytorialnego, z czego 18 miast, w tym Skierniewice, pojawiło się na warszawskiej Giełdzie w tym roku.

- Włączenie Miasta Skierniewice do grona emitentów notowanych na Catalyst podkreśla rosnącą rolę rynku kapitałowego jako narzędzia finansowania ambitnych, odpowiedzialnych projektów rozwojowych. To przykład dojrzałego podejścia do finansów publicznych i kolejny krok w budowaniu nowoczesnego modelu zarządzania kapitałem przez jednostki samorządowe – stwierdza Agnieszka Gontarek, Dyrektor Działu Emitentów GPW.

Na tle innych miast debiutujących w 2025 roku, Skierniewice plasują się w górnej części stawki pod względem wartości emisji – wyprzedzając m.in. Krasnystaw (10 mln zł), Kolbudy (13,5 mln zł) czy Prażmów (15 mln zł), ale ustępując takim samorządom jak Katowice (380 mln zł) czy Kraków (200 mln zł).

Wartość emisji obligacji komunalnych notowanych na rynku Catalyst wynosi obecnie 47,0 mld zł, co stanowi około 3,1% całkowitej wartości rynku obligacji w Polsce. Choć rynek obligacji komunalnych charakteryzuje się niską płynnością wtórną, rosnąca liczba debiutów świadczy o coraz większym zainteresowaniu samorządów wykorzystaniem rynku kapitałowego jako narzędzia finansowania inwestycji i zarządzania długiem.

Emitentem 8 serii obligacji, o łącznej wartości nominalnej 110.000.000 zł, jest MIASTO SKIERNIEWICE (miasto na prawach powiatu, położone na Równinie Łowicko-Błońskiej,  w województwie łódzkim, w latach 1975–1998 było stolicą województwa skierniewickiego).

Podstawa emisji obligacji serii A25, B25, C25, D25, E25, F25, G25, H25: Uchwała Nr VIII/4/2025 Rady Miasta Skierniewice z dnia 30 stycznia 2025 r.

Liczba obligacji: 110.000 obligacji na okaziciela, w tym:

1. 13.000 obligacji serii A25, o wartości nominalnej 13.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2031 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
2. 16.000 obligacji serii B25, o wartości nominalnej 16.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2032 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
3. 17.000 obligacji serii C25, o wartości nominalnej 17.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2033 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
4. 17.000 obligacji serii D25, o wartości nominalnej 17.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 27 listopada 2034 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
5. 12.000 obligacji serii E25, o wartości nominalnej 12.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 26 listopada 2035 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
6. 12.000 obligacji serii F25, o wartości nominalnej 12.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2036 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
7. 12.000 obligacji serii G25, o wartości nominalnej 12.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2037 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.);
8. 11.000 obligacji serii H25, o wartości nominalnej 11.000.000 zł, o ostatecznym terminie wykupu 25 listopada 2038 r. (data przydziału: 27 maja 2025 r.).

Wartość nominalna 1 dłużnego instrumentu finansowego: 1.000 zł

Cena emisyjna 1 dłużnego instrumentu finansowego: równa wartości nominalnej

Łączna wartość nominalna obligacji: 110.000.000 zł 

Oprocentowanie obligacji: WIBOR6M plus marża: 0,69% w przypadku wszystkich serii obligacji objętych wnioskiem.           

Agent emisji: POWSZECHNA KASA OSZCZĘDNOŚCI BANK POLSKI S.A.

Zabezpieczenie: brak

Cele emisji obligacji: Celem emisji obligacji jest wykup wcześniej wyemitowanych papierów wartościowych.